5月9日晚(wǎn)间，A股(gǔ)上市公司(sī)金证股份发(fā)布的(de)一则公告，在期(qī)货圈刷屏。

　　公告显示，金证股份(fèn)正在筹(chóu)划发行(xíng)股(gǔ)份及支付(fù)现金购买上海文(wén)华财(cái)经资(zī)讯股份(fèn)有限公司（下称文华(huá)财经(jīng)）90.97％股权事项，同时募集配套资金。公司股票将于2023年(nián)5月10日（星期三）开(kāi)市起开始停牌，预计停(tíng)牌时间不超过(guò)10个交易日(rì)。

　　文华财经两次冲击(jī)IPO无果

　　文华财经(jīng)系头部期货软件商(shāng)。公开资(zī)料显示，截至2021年年(nián)末，文华财经与国内(nèi)139家(jiā)期(qī)货公司(sī)合(hé)作，占国内(nèi)期(qī)货(huò)公(gōng)司总数的92.67％。截至(zhì)2021年12月(yuè)，文(wén)华财经PC端(duān)交易软件的月活跃(yuè)用户数（MAU）为58.19万人，移动端随身行软件的月(yuè)活跃用户数(shù)（MAU）为150.94万人。

　　2015年以来，文华(huá)财经曾两次冲击A股IPO，但均未(wèi)能(néng)叩开资本(běn)市场(chǎng)大门。

　　文(wén)华(huá)财(cái)经的(de)第一次IPO之旅(lǚ)要追溯到(dào)2015年，当年11月(yuè)，文华财经首(shǒu)次报(bào)送(sòng)创业(yè)板IPO申请资料(liào)。不过，在经(jīng)历两年多的(de)漫(màn)长等待后(hòu)，2018年4月(yuè)，深交所决(jué)定终止审查，文华财经(jīng)此次创业板IPO闯关失(shī)败。

　　2021年6月，文华财经再次递(dì)交招股书，拟冲(chōng)刺(cì)创业板(bǎn)IPO。2022年6月，文(wén)华财经(jīng)申(shēn)请撤回发行上市申请文件，深交所决定终止对其首(shǒu)次公开发行(xíng)股(gǔ)票并在创业(yè)板上(shàng)市的审核(hé)。文(wén)华财经第二次IPO也(yě)无果而终(zhōng)。

　　金证股份昨晚发布的(de)公告显示，本(běn)次交易事项尚处于筹划阶段，公司目(mù)前正(zhèng)与交易意(yì)向方接(jiē)洽，初(chū)步确(què)定的交易对方包括尚守(shǒu)哲、大连经一卓远管(guǎn)理咨询合伙企业（有限合伙(huǒ)）（下称大连(lián)经一）、苏州(zhōu)中新兴富新兴产(chǎn)业投资合伙企业（有限合伙）（下称(chēng)苏(sū)州中新）、上海经一投资管(guǎn)理合伙企(qǐ)业（有限合伙）（下称上海(hǎi)经一）、上海兴富(fù)创业投(tóu)资管理中心（有限合(hé)伙）（下称兴富创投）、王(wáng)凯及杨孝胜，前述交易(yì)对方合计持有标的公司90.97％的股(gǔ)权。

　　金证股份(fèn)表示，根(gēn)据《上市公司重大(dà)资产重(zhòng)组管理办法（2023修订(dìng)）》和《上海证券交易所股票上市(shì)规则(zé)（2023年2月(yuè)修(xiū)订）》等相关规定(dìng)，本次交易前，交易对方与(yǔ)公司不存在关(guān)联关(guān)系。本次(cì)交(jiāo)易完(wán)成后(hòu)，交易对(duì)方尚守哲持有公司的股份比(bǐ)例预计将超过(guò)5％，本次交(jiāo)易预计将(jiāng)构成(chéng)关联(lián)交易。本(běn)次交(jiāo)易(yì)前，公司无(wú)控股股(gǔ)东、实际控制人；本次交易完成后(hòu)，公(gōng)司第一(yī)大股东不会发生变化，且不存在实际(jì)支配公司股份表决权超过30％的股东，公司仍将无控股股(gǔ)东、实际控制人，预计不(bù)构成公司重大资产重组。

　　文华财经注册资本4000万元(yuán)，实(shí)际控制人为该(gāi)公(gōng)司董事(shì)长兼总经理尚(shàng)守哲。根(gēn)据文(wén)华(huá)财(cái)经此前(qián)披露的招股书(shū)，截(jié)至2021年年底，尚守哲对文(wén)华财经的直(zhí)接(jiē)持股比例为(wèi)64.353％，此(cǐ)外，还通过大连经(jīng)一和上海经一身份证号码倒数第二位是奇数是男性还是女性，身份证号码倒数第二位是奇数的是男性还是女性分别控制文华财经9％和(hé)4.95％的股(gǔ)份，合计(jì)控(kòng)制78.303％的股(gǔ)份(fèn)。

　　其(qí)他(tā)交(jiāo)易对(duì)方(fāng)中，苏州中新、兴富创投、王凯及杨孝(xiào)胜对文华财(cái)经的持股比例分(fēn)别为(wèi)4.9655％、3％、2.997％、1.7％。

　　金证(zhèng)股份(fèn)盈利(lì)能力有望提升

　　作为金融科技全领域服务(wù)商(shāng)，金证股份为证券、基金、银行、期货(huò)、信托、交易(yì)所、监管机构等行业客(kè)户(hù)提(tí)供全技术栈、全产品线解决(jué)方案，同(tóng)时与政府机关、互联网公司合作开展包括智慧城市在内的(de)数字经济业务(wù)。

　　2023年(nián)一季报显示，报告(gào)期内，金(jīn)证股份实现营业收入12.64亿元(yuán)，较上年同期增长2.84％；实(shí)现归(guī)属于上(shàng)市公司股东(dōng)的净利润-5847.16万元。报告期内，金证股份证券(quàn)经纪业务软件收(shōu)入较上(shàng)年同期略有增长(zhǎng)，资管机构软(ruǎn)件收(shōu)入基本持(chí)平。报告期内(nèi)，数(shù)字经(jīng)济业务因验收(shōu)的大型政务项目成本增幅大(dà)于收入增幅，导致业务毛(máo)利率及利润下降。报告期内公(gōng)司确认投资(zī)收益-1748万元，较(jiào)上年同期减少2035万(wàn)元，主要是联营企业投资收(shōu)益减少所致(zhì)。

　　截至2023年3月底，金证股(gǔ)份总资产64.27亿元，净资产36.70亿元。

　　金证股份2022年年报显示，报告期内，公司实现(xiàn)营业收(shōu)入64.78亿元(yuán)，同比下降2.52％；实现归属于上市(shì)公司股东的净利润2.69亿元，同比增长7.96％。

　　分业务(wù)来看，金融行业业务方(fāng)面，2022年，金证股(gǔ)份实现营业收入23.25亿元，同比增(zēng)长7.25％。金(jīn)证(zhèng)股份(fèn)认为，公司金融行业的增长主要(yào)得益于两方面的(de)因素：一是(shì)公(gōng)司在(zài)证券市场(chǎng)行(xíng)业占有率基础稳定，核心产品需求(qiú)刚性(xìng)，公司加快产品新一代产(chǎn)品布局、积(jī)极推进项目上线验收。二是在资管(guǎn)领域(yù)加强了资管(guǎn)IT业务发展力度，在(zài)多(duō)个核心产品(pǐn)和(hé)技术上形成领先优(yōu)势(shì)，开始进(jìn)入(rù)收(shōu)获期(qī)。

　　非(fēi)金融行业业务方面，2022年，金证股份收入为41.35亿(yì)元(yuán)，同比下降7.49％。主要包括数字经济业务、IT设备分销业务及科技园租赁业务。金证股份解释称，非(fēi)金融行业的收入下(xià)降，主(zhǔ)要由于(yú)公司(sī)在数字经(jīng)济业务上，不(bù)同程身份证号码倒数第二位是奇数是男性还是女性，身份证号码倒数第二位是奇数的是男性还是女性度受到需求端(duān)的影(yǐng)响，项目跟进、工程(chéng)实施(shī)、验(yàn)收结算审计(jì)等存在滞(zhì)后(hòu)。

　　毛利(lì)率方面，2022年(nián)，金证股份综合(hé)毛(máo)利率为22.32％，较上年增加1.97个百分点。其中，金融行业业务毛利率50.41％，较上年增加3.48个百分(fēn)点(diǎn)；非金融(róng)科技业(yè)务(wù)毛利(lì)率(lǜ)6.53％，较(jiào)上年下降0.93个百分(fēn)点(diǎn)。

　　交易标的业绩表现上，公(gōng)开资料显示(shì)，2019—2021年，文华财经营业收(shōu)入(rù)分(fēn)别为20992.73万元(yuán)、19207.84万元和(hé)23070.03万元；归属(shǔ)于母公司(sī)股东的净利(lì)润分(fēn)别为(wèi)7843.68万元(yuán)、7577.47万元和8512.54万(wàn)元。

　　2019—2021年，文华(huá)财经(jīng)营(yíng)业毛利分别(bié)为(wèi)16585.62万元、14177.11万元及17168.10万(wàn)元(yuán)，综(zōng)合毛利(lì)率分别为(wèi)79.01％、73.81％和74.42％。

　　截至(zhì)2021年年底，文华(huá)财(cái)经总资(zī)产为31708.21万元(yuán)，所有者权益为19722.56万(wàn)元，资产负债率(lǜ)为37.80％。

　　不难看出，无论从资产(chǎn)规模和(hé)盈利能(néng)力来看，金证(zhèng)股份均远高于文华财经，但文华(huá)财经的毛(máo)利率显著高(gāo)于金证股份，无(wú)疑是一块优质资产。

　　有业(yè)内人士认为(wèi)，如果本次交易得以顺利实施，对于金证股(gǔ)份而言(yán)，文(wén)华财经的优质资(zī)产注入后，其盈利能力将进一步提升(shēng)；对于文华财经而(ér)言，多年谋求上市(shì)无(wú)果后，可以实现“曲线(xiàn)上市”。

　　值(zhí)得注意的是，在(zài)昨(zuó)晚(wǎn)发布(bù)的公(gōng)告中，金证(zhèng)股(gǔ)份(fèn)并未披露(lù)具体的交易细节，例如交易对价等。公告显示，2023年(nián)5月9日，金证股(gǔ)份(fèn)与(yǔ)主要交易对方就本(běn)次交易签(qiān)署了《意(yì)向协议书》，公(gōng)司拟向主要交易对(duì)方发行股份及支付现金的方式购买其(qí)持有的文华财经90.97％的股(gǔ)权(quán)。上述《意(yì)向协议书》仅(jǐn)为(wèi)交易各方关于本次(cì)交易(yì)的(de)初步合作意向，交易各方在本次交易中的具体(tǐ)权利义务(wù)以及各项(xiàng)安排以交易各方最(zuì)终签署的正式交易协议(yì)为准。

　　金证(zhèng)股(gǔ)份(fèn)还进行了(le)风险提示：截至目前，本次交(jiāo)易仍处于筹划(huà)阶段，交易双方尚未签署正式的交易协议，本(běn)次交易尚(shàng)需履行必要的(de)内(nèi)部决(jué)策(cè)程序，并经有权监管机构批(pī)准后方可正式(shì)实施(shī)，本次交易最终能否实施尚存在较大(dà)不确定性。

　　股(gǔ)价表现上，经历了2020—2022年(nián)连(lián)续3年(nián)的下跌(diē)之(zhī)后，今(jīn)年以来(lái)，金(jīn)证(zhèng)股份(fèn)股价步入上升(shēng)通道(dào)。截至(zhì)5月(yuè)9日(rì)收(shōu)盘，金证股份(fèn)股价报18.94元/股(gǔ)，年内涨幅(fú)高达84.06％，总市(shì)值178亿元(yuán)。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 身份证号码倒数第二位是奇数是男性还是女性，身份证号码倒数第二位是奇数的是男性还是女性