投行这一榜单发布！第一创业登上榜首，中信、中信建投冲进前五

又(yòu)到榜单发布(bù)时(shí)。

4月19日，北交所(suǒ)、全国股转公司发布了2024年第一季度券商执业质(zhì)量评价结果。结果显示，在101家参评(píng)券商中，第一创业、中泰证券、中信建(jiàn)投、开源(yuán)证券、中信证券位居行业前五名。与去年一季度结果相比，第一创业、中泰证(zhèng)券(quàn)、中信建投(tóu)为新加(jiā)入的前五(wǔ)名(míng)。名次变动较为剧烈，去年一季度(dù)的前十券商，仅有2家在今年一季度仍保持(chí)在前十的位置(zhì)。

目前，前五的名单中有2家头部券商，前十则有4家头部券商，表明头部券商也在发力北交所新三板业务。

第一创(chuàng)业登上(shàng)榜首

按照惯例，北交所、股转公司都会在每年第一(yī)、二、三季度结束后的第(dì)15个交易日前发布季度主办券商执(zhí)业质量评价结果(guǒ)。4月19日，北交所、股转(zhuǎn)公司发布了2024年第一(yī)季度主办券商执业质量评价结果的(de)公告，评价(jià)结果显示(shì)共有101家券商参评。与去年(nián)一季度相比，参评券商数量持平(píng)。

北交所、股转公(gōng)司季度主办券商执(zhí)业质量评价体系由专业质量得分、合规(guī)质量扣分等两(liǎng)部分组成：基(jī)础分为100分，专业质量得分(fēn)会加分，合规质量问题则是扣分，以此来得出最终的(de)合计分值，进行排名。

业内人士表(biǎo)示(shì)，券商总体得分(fēn)越高或直接反映了执业能力越强，但并不意(yì)味着分值低的券(quàn)商执业水平不足，因为(wèi)分值还受项目周(zhōu)期、监管罚单等多重因素的影响，例(lì)如当期券商北交所、新三(sān)板项目不够等。

根据4月(yuè)19日发布的一季度主办券商执(zhí)业质量评价结果(guǒ)，其(qí)中合计分值排名前十的券商分(fēn)别为第一创业、中泰证券、中信建投、开源证券、中(zhōng)信(xìn)证(zhèng)券、民生(shēng)证券、万联证(zhèng)券、银河证券、浙商证券以及国泰君安。其中(zhōng)，出现了多家头部券商，也(yě)不(bù)乏(fá)部分(fēn)在北交所新三板领域有特色的中小券商，比如开源(yuán)证(zhèng)券等。

与去(qù)年一(yī)季度结果(guǒ)相比(bǐ)，券商名次变动较为剧烈，前十券商(shāng)有(yǒu)8家(jiā)为新晋。仅开源(yuán)证券、中信证(zhèng)券继(jì)续(xù)保持着前十的(de)地位。像华泰证券(quàn)、申万宏(hóng)源、国信证(zhèng)券等都退出了前十(shí)，而中泰(tài)证券则冲到了第二。中信(xìn)建(jiàn)投、民生证券等表现也不错。去年一季度，民生(shēng)证券排第(dì)二(èr)十二位，今年则位居第六位。

西(xī)南证券在2023年(nián)年(nián)报中表示，积极开展北(běi)交所保荐业务，“新三板+北交所”的企(qǐ)业(yè)培育和业务联动模式日趋成熟，多个储备项目正在(zài)有序推进。2024年，公(gōng)司将以成渝(yú)双城经济圈为重点悦心健康筹码连续5期集中区域(yù)，深化内部业务协同机(jī)制(zhì)，加快挂牌上市项目进度，打造精品督导服务口碑，申请北交所做市业务(wù)资格(gé)，全方位持续提升服务中小企业的质(zhì)量(liàng)水平。

广(guǎng)发证券表示，北交所高质量发展新生态为(wèi)公司(sī)投行业务持续带(dài)来机遇(yù)。报告期，公司坚持以价值发现为核心，发(fā)挥公司研究能(néng)力(lì)突出的优势，强化业务协同，为优质客户提供高质量的综合服务。截至2023年12月末，公司(sī)作为主办券商持续(xù)督导挂牌公司共计34家，其中“专精特(tè)新”企业占比近七成(chéng)。

据了解，主(zhǔ)办券商执业质量评价结果的(de)合计分(fēn)值高低通(tōng)常由专业质量指标得分的多少决定。专业(yè)质量指标包括三大类：北交所业务(wù)，全国股转系统业务，北交(jiāo)所、全国股转(zhuǎn)系统经纪及研究业(yè)务。北(běi)交所(suǒ)业务包括保荐业(yè)务、发行(xíng)并购业务(wù)、做市业务；全国股(gǔ)转系统业务包括推荐挂牌业务、发行并(bìng)购业务、持续督导业务、做市业务(wù)等(děng)指标；北交所、全国股转系统经纪及研究业务包括经(jīng)纪业务、研究业务两项指标(biāo)。

多家券商合规(guī)质(zhì)量被扣分

评价结果的合计分值，除了专业质量得(dé)分(fēn)外，还有(yǒu)合(hé)规质量的扣分。

券商中国记者注(zhù)意到，今年(nián)一季度(dù)，在合规质量上扣分较多(duō)的券商包(bāo)括：国融证(zhèng)券被扣(kòu)了8分，开源证券被扣了7分，中信建投、浙商证券(quàn)、申万(wàn)宏源、东吴证券、平安证券、兴业(yè)证券、国元证券等均被扣了4分。

据了解，合规质量指标包括主办(bàn)券商(shāng)在(zài)各项(xiàng)业务开展过程中出现(xiàn)的执业质量负(fù)面行为记录情况(kuàng)、被采取自律监(jiān)管措施、纪律处分(fēn)、行政监管措施和行政(zhèng)处罚情况。

执业质量负面行为是指主(zhǔ)办(bàn)券商在开展推荐挂牌、发行并购、持续督导、做市、经纪及综合业务等执业过程(chéng)中因未勤勉尽责(zé)而(ér)出现的工作质(zhì)量低或(huò)不规范，但未被采(cǎi)取自律监管措施的行为。

被采(cǎi)取自律监(jiān)管(guǎn)措施、纪律处分(fēn)、行政监管(guǎn)措施和行政处罚情况，是(shì)指主(zhǔ)办券商及其(qí)业务人(rén)员因违反全国(guó)股转系统业务规则而被全国股(gǔ)转公司采取自律监管措施或纪律(lǜ)处分，以及在从事涉及全国股转系统相关业务(wù)过程(chéng)中因违法(fǎ)违规被中国证监会及(jí)其派(pài)出(chū)机构采取行政监管措施、行政处罚的情况。

北交所、股(gǔ)转公(gōng)司表示，证券公司(sī)执业质量评价制度自2016年4月实施(shī)以来，在(zài)引导证券公司(sī)增强规(guī)范执业意识、强化社会公众监督、提高执业(yè)质量(liàng)等方面发挥(huī)了积极作(zuò)用，受到(dào)了(le)行业(yè)的高度认可。下一(yī)步(bù)，北(běi)交所(suǒ)、股转(zhuǎn)公司(sī)将(jiāng)结合市场改革发展实际，持续(xù)完善评价内(nèi)容，不断丰富评价指标和维度，进一步增强(qiáng)评价(jià)体(tǐ)系的科学性，引导证券公司持续加强规范执业意识、提高服(fú)务中小企业能力。